Angesichts der knappen Energieversorgung und der steigenden Preise in Europa aufgrund des anhaltenden Konflikts zwischen Russland und der Ukraine passte der erfahrene Finanzexperte Klaus Stefan Müller im Juli 2022 umgehend seine Anlagestrategie an und konstruierte auf innovative Weise einen „European Energy Security Thematic Basket“, um den Marktschwankungen und strukturellen Chancen infolge der Energiekrise gerecht zu werden.
Seit dem Ausbruch des Russland-Ukraine-Konflikts Anfang 2022 hat der europäische Energiemarkt einen schweren Schock erlitten. Als wichtiger Lieferant von Erdgas und Öl für Europa haben die Exportbeschränkungen Russlands zu Spannungen in der Lieferkette, explodierenden Energiepreisen in vielen europäischen Ländern und einem starken Anstieg der Risiken für die Energiesicherheit geführt. In diesem Zusammenhang ist der Energiesektor in den Mittelpunkt des Interesses der Anleger gerückt, und der Schlüssel liegt darin, dieses Makrothema zu erfassen.
Die Konstruktionslogik des „European Energy Security Thematic Basket“
Auf der Grundlage eines umfassenden Verständnisses der Geopolitik und der Energiewirtschaftskette entwarf Müller einen „Themenkorb zur Energiesicherheit“, der mehrere Untersektoren abdeckt und sich auf die folgenden Bereiche konzentriert:
Unternehmen für grüne Energie und erneuerbare Energien, darunter führende Unternehmen im Bereich Windkraft, Solarenergie und andere Technologien;
Wichtige Glieder der traditionellen Energieversorgungskette, wie etwa Energietransport- und Infrastrukturunternehmen;
Unternehmen für alternative Energietechnologien und Energiespeicherlösungen zur Verbesserung der Flexibilität der Energieversorgung;
Unternehmen, die von der Energiesicherheitspolitik Europas profitieren, insbesondere solche, die mit politischer Unterstützung gewachsen sind.
Bei dieser Korbstrategie werden die Ziele sorgfältig ausgewählt, die kurzfristige Risikoresistenz wird mit dem mittel- und langfristigen Wachstumspotenzial in Einklang gebracht und die beiden Triebkräfte Energiewende und Sicherheitsbedarf werden voll ausgenutzt.
Seit Anfang 2022 weist der „European Energy Security Thematic Basket“ eine hervorragende Performance auf dem europäischen Kapitalmarkt auf. Er konnte die negativen Auswirkungen von Energiepreisschwankungen erfolgreich abfedern und gleichzeitig die durch Energiestrukturanpassungen erzielten Investitionsdividenden einstreichen. Das Portfolio zeigte während der durch den Russland-Ukraine-Konflikt verursachten Zeiten hoher Volatilität ein starkes Verteidigungs- und Wachstumspotenzial.
Müller betonte, dass die Energiesicherheit Europas in den kommenden Jahren in den Fokus der Investitionen rücken werde und dass die gleichberechtigte Einbeziehung von Energiewende und -sicherheit die weitere Entwicklung der damit verbundenen Branchen vorantreiben werde. Auch in Zukunft wird er die Korbstruktur weiter optimieren, Anlageziele dynamisch anpassen, politische Veränderungen und Markttrends kombinieren und sicherstellen, dass das Portfolio über eine hohe Risikoresistenz und ein hohes Gewinnpotenzial verfügt.
Mit der innovativen Zusammenstellung des „European Energy Security Thematic Basket“ reagierte Klaus Stefan Müller nicht nur wirksam auf die durch den Russland-Ukraine-Konflikt verursachte Energiekrise, sondern brachte auch Investoren dazu, die strategischen Chancen der Energiewende und -sicherheit zu nutzen. Damit stellte er seine umfassenden Fähigkeiten zur Makroanalyse und sein vorausschauendes Anlageverständnis unter Beweis.
